Vào tháng 2 năm 2005, sau lễ kỷ niệm 50 năm, Namco tuyên bố ý định sáp nhập với Bandai để thành lập Bandai Namco Holdings. Việc hợp nhất đã được hoàn tất vào ngày 25 tháng 9, tạo ra nhà sản xuất video game lớn thứ ba tại Nhật Bản tính theo doanh thu.[3] Bandai đã mua Namco với giá 1,7 tỷ USD, với Namco nhận 43% cổ phần và Bandai nhận 57% còn lại. Cả hai công ty, trong một tuyên bố chung, đều trích dẫn tỷ lệ sinh giảm và tiến bộ về mặt công nghệ của Nhật Bản là lý do cho sự hợp nhất, và để tăng kết nối với đối tượng khán giả mới hơn. Cả hai công ty hoạt động độc lập dưới trướng Bandai Namco Holdings mới thành lập cho đến ngày 31 tháng 3 năm 2006, khi các hoạt động video game của họ được hợp nhất để tạo thành Namco Bandai Games.[4][5] Trước đó vào ngày 26 tháng 1, Namco Hometek và Bandai Games đã sáp nhập để tạo thành Namco Bandai Games America, trực thuộc bộ phận Bắc Mỹ.[6][7]

Vào ngày 1 tháng 4 năm 2008, các hoạt động video game của Banpresto đã được Namco Bandai Games tiếp nhận.[8] Vào ngày 1 tháng 4 năm 2009, Bandai Networks, doanh nghiệp điện thoại di động của Namco Bandai, đã bị giải thể và tiếp nhận vào Namco Bandai Games.[9]

Ngay trước khi phát hành Afro Samurai vào cuối năm 2008, công ty đã công bố nhãn xuất bản Surge.[10] Nhãn hiệu mới là một nỗ lực tạo ra một bản sắc riêng cho công ty, nhắm đến đối tượng phương Tây, mong muốn các chủ đề trưởng thành hơn trong nội dung trò chơi.[11] Theo sau Afro, các tài liệu báo chí ban đầu chỉ ra rằng Dead to Rights: Retribution và Splatterhouse cũng sẽ được phát hành dưới nhãn Surge, nhưng cuối cùng không có trò chơi nào làm được; cả hai đều được phát hành với nhãn Namco cũ thay vì phản ánh di sản của loạt.

Năm 2010, Namco Bandai Games đã vào kỷ lục Guinness thế giới với tư cách là công ty phát hành nhiều quảng cáo trên truyền hình nhất cho cùng một sản phẩm, một trò chơi Nintendo DS có tên Solatorobo: Red the Hunter. Họ đã tạo ra 100 phiên bản quảng cáo vì trò chơi bao gồm 100 chương.[12]

Đầu năm 2011, Namco Networks đã được tiếp nhận vào Namco Bandai Games America, hợp nhất hiệu quả các hoạt động phát triển trò chơi, thiết bị cầm tay và video game di động của Namco Bandai.[13]

Vào ngày 2 tháng 4 năm 2012, Namco Bandai Games đã ngừng hoạt động phát triển thành một công ty mới có tên Namco Bandai Studios. Công ty mới được thúc đẩy bởi sự quan tâm của Namco Bandai để có thời gian phát triển nhanh hơn và sự gắn kết chặt chẽ hơn giữa các nhóm phát triển khác nhau. Bao gồm khoảng 1.000 nhân viên, những người đã là một phần của Namco Bandai.[14]

Vào tháng 3 năm 2013, Namco Bandai Games đã thành lập hai xưởng game mới. Đầu tiên, Namco Bandai Studios Singapore, là "trung tâm phát triển hàng đầu" của Namco Bandai ở châu Á và phát triển nội dung cho thị trường châu Á Thái Bình Dương. Xưởng game thứ hai, Namco Bandai Studios Vancouver, hoạt động với các trò chơi xã hội trực tuyến và phát triển nội dung cho Bắc Mỹ và Châu Âu, và là một phần của Trung tâm Truyền thông Kỹ thuật số - Center for Digital Media (CDM).[15] Vào tháng 7 năm 2013, Namco Bandai Partners (NBP), từng giám sát mạng lưới phân phối PAL kể từ tháng 9 năm 2012, đã sáp nhập với Namco Bandai Games Europe (NBGE) để thúc đẩy phân phối và sản xuất, thành một Namco Bandai Games Europe (NBGE).[16]

Năm 2014, Namco Bandai Games và Namco Bandai Studios lần lượt trở thành Bandai Namco Games và Bandai Namco Studios. Sự thay đổi này đã thống nhất thương hiệu quốc tế để tăng "giá trị" và "độ xuất hiện" của thương hiệu.[17] Tên công ty đầy đủ đã được đổi thành Bandai Namco Entertainment vào ngày 1 tháng 4 năm 2015.[18]

Vào ngày 01 tháng 4 năm 2018, bộ phận kinh doanh máy chơi trò chơi giải trí của Namco Bandai Entertainment đã được chuyển giao cho công ty chị em Bandai Namco Amusement.[19][20]